Analyse fondamentale
Les traders de Forex et de CFD doivent comprendre la différence entre l’analyse fondamentale et l’analyse technique. Les traders se disputent toujours pour savoir quelle école est la meilleure. Cet article examine les bases de l’analyse fondamentale du Forex / CFD et comment utiliser cette forme d’analyse du marché. La plupart des courtiers essaient de vendre le trading du Forex et des CFD en balançant un jargon comme les calendriers économiques, les NFP, les événements commerciaux et l’analyse fondamentale aux clients potentiels. Ils donnent l’impression que le trading est aussi simple que de vérifier le calendrier pour une publication importante. Cependant, trader sur des événements et suivre un calendrier économique est tout sauf simple et ne doit jamais être confondu avec l’analyse fondamentale.
L’analyse fondamentale est l’étude des événements et des facteurs qui influencent le prix d’un instrument financier, comme les actions, les matières premières, les indices et les devises. Contrairement à l’analyse technique, l’analyse fondamentale implique l’analyse des données financières et économiques pour mesurer la valeur intrinsèque d’un actif sous-jacent. Ces données peuvent aller des grands événements mondiaux aux données des entreprises. De nombreux événements sont interconnectés et affectent le prix de différentes catégories d’actifs et de différents actifs.
Les actifs ont toujours une valeur intrinsèque et une valeur de marché. Lorsque les valeurs intrinsèque et de marché diffèrent, il existe une possibilité de correction lorsqu’une nouvelle importante est publiée. La nouvelle peut déclencher un changement de la valeur intrinsèque ou fondamentale d’un actif, ce qui entraîne une certaine réaction des traders et des autres participants au marché qui suivent l’actif. Leur réponse force la valeur de l’actif à osciller vers la valeur intrinsèque de l’actif. La comparaison de la valeur intrinsèque d’un actif avec sa valeur de marché pour acheter ou vendre est la base de l’analyse fondamentale.
Il est impossible de comprendre chaque élément d’information publié. Heureusement, les traders peuvent choisir quelques actifs à trader et concentrer leur attention sur ces actifs, ainsi que sur les événements et facteurs fondamentaux qui les affectent. Cela est particulièrement possible avec l’avènement d’Internet. Cependant, il est également important de suivre les gros titres mondiaux et financiers plus généraux afin de replacer les informations dans un contexte plus large.
Voici quelques-uns des facteurs à prendre en compte lors de l’application de l’analyse fondamentale :
- Les événements naturels qui peuvent affecter les forces de l’offre et de la demande
- Les événements politiques qui peuvent avoir un impact significatif sur le prix des différents actifs.
- Le sentiment des marchés financiers
- La publication de données économiques telles que le PIB, les taux d’intérêt, les ventes au détail et le chômage.
La conduite d’une analyse fondamentale est la même pour chaque paire de devises ou actif sous-jacent, mais les traders doivent savoir que les facteurs provoquant un changement dans les fondamentaux de ces actifs peuvent varier selon chaque classe d’actifs. Par exemple, le prix des matières premières agricoles sera affecté par des événements naturels tels que les régimes climatiques et les maladies. Pour les actions, les traders doivent tenir compte de facteurs tels que les fusions et acquisitions, les rapports sur les bénéfices, les nouvelles de l’entreprise, etc. Les devises sont les plus touchées par les variations des taux d’intérêt, le rythme de croissance des économies mondiales et les événements géopolitiques.
L’analyse fondamentale est un outil utile, qui est conçu pour donner aux traders une meilleure vision du marché. elle leur permet également d’anticiper et de prédire les tendances futures des prix afin d’améliorer leur réussite sur les marchés.